Documento
2019
Anexo 99.1
Cable & Wireless Panamá adquirirá las operaciones de América Móvil en Panamá
COMBINACIÓN PARA MEJORAR LA COBERTURA Y LA EXPERIENCIA DEL CLIENTE
MAYOR INVERSIÓN EN REDES E INNOVACIÓN
Denver, Colorado – 15 de septiembre de 2021: Libertad Latinoamerica Ltda. (“Liberty Latin America” o “LLA”) (NASDAQ: LILA y LILAK, OTC Link: LILAB) anunció hoy que su subsidiaria Cable & Wireless Panamá SA (“Cable & Wireless Panamá” o “Más Móvil”), con una participación del 49% , acordó adquirir las operaciones de América Móvil SAB de CV (“AMX”) en Panamá (“Claro Panamá”). La transacción totalmente en efectivo valora a Claro Panamá en un valor empresarial de $200 millones sobre una base libre de efectivo y deuda. Esto equivale a un múltiplo de adquisición de medio dígito del OIBDA ajustado del año fiscal 2020 de Claro Panamá.1incluidas las sinergias de tasa de ejecución anual proyectadas2.
Balan Nair, presidente y director ejecutivo de Liberty Latin America, comentó: “Estamos encantados de aumentar aún más nuestro compromiso con Panamá a través de la adquisición anunciada hoy de Claro Panamá. El negocio integrado operará a través de una red con amplia cobertura e invertirá para ofrecer productos y servicios móviles innovadores para consumidores panameños y clientes B2B, incluso a través de tecnologías líderes como 5G. En Liberty Latin America hemos establecido el Centro de Operaciones de nuestro grupo en Panamá y vemos al país como un importante centro digital para la región, que esperamos impulse la creciente demanda de nuestro conjunto completo de soluciones de conectividad fija y móvil. La valoración de la adquisición es coherente con nuestro enfoque disciplinado hacia las fusiones y adquisiciones y aumentará el flujo de caja libre por acción”.
Para el año fiscal más reciente finalizado el 31 de diciembre de 2020, Claro Panamá generó $157 millones de ingresos3 y al 30 de junio de 2021, el negocio contaba con 760 mil suscriptores móviles4.
Se pretende que la adquisición (incluidos honorarios y gastos) se financie utilizando efectivo y préstamos incrementales en Cable & Wireless Panamá. La finalización de la transacción está sujeta a ciertas condiciones de cierre habituales, incluidas las aprobaciones regulatorias, y se espera que se cierre en la primera mitad de 2022.
LionTree ha brindado servicios de asesoría a Cable & Wireless Panamá sobre la transacción.
DECLARACIÓN DE FUTURO
Este comunicado de prensa contiene declaraciones prospectivas dentro del significado de la Ley de Reforma de Litigios sobre Valores Privados de 1995, incluidas, entre otras, declaraciones sobre el momento y los beneficios de la transacción, incluidos los beneficios de sinergia; el impacto esperado de la transacción y los financiamientos de la transacción, y otra información y declaraciones que no sean hechos históricos. Estas declaraciones prospectivas implican ciertos riesgos e incertidumbres que podrían causar que los resultados reales difieran materialmente de aquellos expresados o implícitos en estas declaraciones. Estos riesgos e incertidumbres incluyen, entre otros, eventos que están fuera de nuestro control, como desastres naturales y pandemias (incluido el COVID-19), nuestra capacidad para obtener consentimientos regulatorios para la transacción, así como otras condiciones para el cierre. nuestra capacidad y la de Claro Panamá para continuar con el desempeño financiero y operativo a niveles históricos, el uso continuo por parte de los suscriptores de nuestros servicios y los de Claro Panamá, nuestra capacidad para lograr las eficiencias operativas esperadas, sinergias y economías de escala, así como otros factores detallados periódicamente en nuestras presentaciones ante la Comisión de Bolsa y Valores, incluido nuestro Formulario 10-K y Formulario 10-Q presentados más recientemente. Estas declaraciones prospectivas se refieren únicamente a la fecha de este comunicado de prensa. Renunciamos expresamente a cualquier obligación o compromiso de difundir actualizaciones o revisiones de cualquier declaración prospectiva contenida en este documento para reflejar cualquier
cambio en nuestras expectativas con respecto a los mismos o cualquier cambio en los eventos, condiciones o circunstancias en las que se basa dicha declaración.
SOBRE LIBERTAD AMÉRICA LATINA
Liberty Latin America es una empresa líder en comunicaciones que opera en más de 20 países de América Latina y el Caribe bajo las marcas de consumo VTR, Flow, Liberty, Más Móvil, BTC y Cabletica. Los servicios de comunicaciones y entretenimiento que ofrecemos a nuestros clientes residenciales y comerciales en la región incluyen video digital, internet de banda ancha, telefonía y servicios móviles. Nuestros productos y servicios comerciales incluyen conectividad de nivel empresarial, centros de datos, alojamiento y soluciones administradas, así como soluciones de tecnología de la información con clientes que van desde pequeñas y medianas empresas hasta compañías internacionales y agencias gubernamentales. Además, Liberty Latin America opera una red de cable de fibra óptica terrestre y submarina que conecta más de 40 mercados en la región.
Liberty Latin America tiene tres clases separadas de acciones ordinarias, que se negocian en el NASDAQ Global Select Market bajo los símbolos “LILA” (Clase A) y “LILAK” (Clase C), y en el enlace OTC bajo el símbolo “LILAB”. (Clase B).
Para mayor información por favor visite www.lla.com o contactar:
Relaciones con inversionistas:
Kunal Patel ir@lla.com
Relaciones con los medios:
claudia restrepo llacomunicaciones@lla.com
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1.Basado en OIBDA ajustado (definido como resultado operativo antes de depreciación y amortización, compensación basada en acciones, provisiones y liberaciones de provisiones relacionadas con litigios y deterioro significativos, reestructuraciones y otras partidas operativas) para el año fiscal finalizado el 31 de diciembre de 2020 de acuerdo con International Financial Normas de Información (“NIIF”), ajustadas (i) para incluir ciertos costos de arrendamiento que se capitalizan como activos tangibles bajo la NIIF 16 de acuerdo con las políticas contables NIIF de Claro Panamá y que se cargarán como costo operativo de acuerdo con los principios de contabilidad en general. aceptados en los Estados Unidos (“US GAAP”), y (ii) para ciertos otros ajustes de diligencia. El OIBDA ajustado utilizado para determinar el múltiplo de adquisición estimado representa la mejor estimación de la administración de LLA con base en la información obtenida de Claro Panamá.
2.Sinergias de tasa de ejecución anual proyectadas para 2024.
3.Así lo informó Claro Panamá bajo sus políticas contables NIIF.
4.Las estadísticas operativas de Claro Panamá se basan en las políticas de conteo de Claro Panamá. Las estadísticas operativas están sujetas a cambios después de la finalización de la transacción una vez que las estadísticas de Claro Panamá se presenten de acuerdo con las políticas de Liberty Latin America.
